Med priserne på ædle metaller tilsyneladende skyrocketing siden 2001, kan man nemt gøre den fejl at se dette som en boble, men det er det modsatte. Det er almindeligt at læse nyheder og se vildledende artikler taler om de "guld og sølv bobler", men de fleste af disse nyhedsartikler er stærkt bakket op af den finansielle branche.
De fleste investorer med mindre erfaring og viden ved ikke, at den finansielle sektor er imod folk, der køber fysisk guld og sølv guldbarrer og mønter. Hvorfor? Når folk køber faktiske fysiske ædle metaller, det indebærer at tage dem penge ud af de finansielle institutioner og derved kan ingen gebyrer eller renter være tjent på denne penge.
For dem, der tror seriøst guld og sølv er en "boble", hvorfor skulle APMEX, en stor amerikansk ædelmetaller forhandler tilbyde at købe guld og sølv American Eagle mønter lidt over spotpris. APMEX annoncerede dette på deres hjemmeside i april 2011. Tror du APMEX gør dette ud af venlighed af selskaberne hjerte?
Hvis du er ny til ædle metaller investere, ædle metaller er ikke den bedste måde at blive rig, medmindre du minedrift metallerne, eller du har en mønt eller smykker butik. Formålet for at investere i ædle metaller i almindelighed er forsikring mod devaluering.
Siden august 1971, har USA været væk fra guldstandarden. Kort efter at opgive guldstandarden, voldsomt guld fra $ 35 per ounce til over $ 800 per ounce i begyndelsen af 1980'erne, før endelig kommer ned. Ifølge professor Murray Sabrin måtte Amerika til at opgive guldstandarden til at betale for Vietnamkrigen, som teknisk set konkurs Amerika. Ironisk nok, Sun Tzu, forfatter til Art of War, nævnte, at en langvarig krig kan efterlade et land i økonomisk ruin, og derfor er det i øjeblikket sker igen i Amerika.
For at forstå, hvorfor folk investerer i guld og sølv, er det bydende nødvendigt at forstå det monetære system. Før jeg går videre, er der 4 typer af penge forsyninger:
M0: Summen af al fysisk valuta, plus konti i centralbanken, der kan omsættes til fysiske valuta.
M1: Summen af al fysisk valuta del af bankens reserver + beløbet i anfordringskonti ("kontrol" eller "nuværende" konti).
M2: M1 + mest opsparingskonti, pengemarkedet konti, detailhandel pengemarkedet gensidige fonde, og små pålydende tidsindskud (indskudsbeviser på under $ 100.000).
M3: M2 + alle andre cd'er (større tidsindskud, institutionelle pengemarkedet investeringsforening balancer), indlån i euro dollars og genkøbsforretninger.
Hvis du se forklaringen af M2 pengemængden, det er flertallet af pengemængden, der har udvidet drastisk siden 1971, og de fleste hurtigt siden 2008 til stede. At sætte simpelthen, de fleste af disse penge er kun i digital eksistens. Men hvis den faktiske fysiske valuta skulle udvide ligesom dette, ville hyperinflation være uundgåelig. Når folk begynder at miste tilliden til banksystemet og trække deres penge ud af institutioner, kan man se præcis hvorfor og hvordan det ville pludselig oversvømme markedet med pengesedler og ødelægge dens købekraft.
Nogle vil hævde, at vi er i en likviditetsfælde, betyder derfor at udvide den monetære base ikke føre til inflation. De amerikanske regeringer CPI bruger en misvisende formel til at beregne inflationen ved at tilføje omkostningerne for alle varer og tjenesteydelser, trækkes fra fødevarer og energi. Siden begyndelsen af 1980'erne, fjernede CPI fødevarer og energi, fra deres "inflation" beregning; derved give en falsk og vildledende udseende lav inflation. Hvis fødevarer og energi omkostninger føjes til denne formel, kan man tydeligt se, at inflationen er tæt på 10%. Siden 2008, hvor Fed oversvømmede økonomi med "likviditet" (trykt masser af penge til at redde banker og skabe en illusion af stigende aktivpriser) udgifter til mad og gas er ikke i tvivl, steget voldsomt.
Her er noget at tænke over: Den 10. april 2011 havde IMF en diskussion om, hvilken valuta vil erstatte den amerikanske dollar. Investorer verden over er ved at miste troen på statskasser, og IMF mener ikke amerikanske statsobligationer som "sikreste investering på jorden", da Wall Street bankfolk tror. Faktisk anbefalede IMF lande som Schweiz og Australien som sikrere steder at købe obligationer fra.
Som vi allerede kan se, på trods af hvad nogle sige om den angiveligt lave inflation har olien i øjeblikket gået godt over $ 100 igen, og kornpriserne i hele verden har været stigende. Den bedrageriske CPI, selvfølgelig, tæller ikke dette. Argumentet "lav inflation" er latterlig. Kloge hoveder i den "lave inflation" lejr hævder, at fladskærms-TV er faldende i pris, samt, iPods og hjem. At være afstumpede, folk ikke behøver fladskærms-TV eller iPods, og husene er stadig overpris. De Feds nær nul rentepolitik er intet mere end et desperat forsøg på kunstigt at oppuste værdien af huspriser.
For hver en dollar, der er skabt af enten fysisk print, i digital eksistens eller er en dollar af gæld oprettet. The Federal Reserve fungerer som en bank til det amerikanske finansministerium. Når det amerikanske finansministerium har brug for at udskrive penge, vil Federal Reserve køber obligationer, og dermed uden at gælden pengene kan ikke engang eksisterer. Hvis man tager et kig på den amerikanske National Debt Clock, kan man se, at den amerikanske statsgæld, som af April 2011 ligger i øjeblikket på 98% af hele vores BNP og ufinansierede passiverne overstiger 100.000.000 millioner dollars. For at give dig en idé om, hvor slemt det er, hvis USA betalt denne gæld ved 100 millioner dollars per dag ved hjælp af strøm nær nul renter, ville det tage 3446 år at tilbagebetale alle de gæld.
Hvordan tror du, at den amerikanske regering får penge til at betale sin gæld, bortset fra skatteindtægter? Udvidelse af pengemængden! Per loven om udbud og efterspørgsel, jo mere af noget, jo mindre værdi.
Med dette i tankerne, er det ikke, at guld og sølv stiger i pris, det er snarere det faktum, at den amerikanske dollar langsomt er ved at miste sin plads som verdens reservevaluta. Hvis dollaren skulle være dumpet som verdens reservevaluta, ville alvorligt resultere i inflation siden købekraften af dollaren og dollar denominerede aktiver vil falde hurtigt. Historien har vist gang på gang, at hårde aktiver, især guld, sølv og råjord hold op bedst i tider med alvorlig inflation, hyperinflation, borgerlige uroligheder og krig. Ældre lande som Kina har allerede erfaring med dette, og det er meget almindeligt i Asien, at folk køber guld og sølv til denne præcise årsag.
Under Weimar-republikken i tysk, blev valutaen så værdiløs, at folk bruges til at sy diamanter i deres tøj til at bruge som penge. Så næste gang du læser en nyhedsartikel advarsel om denne "gold boble", kan du ønsker at tænke to gange. Hvis guld er sådan en boble, hvorfor er centralbankerne rundt verden køber så meget af det? Hvorfor er værdien af papirpenge i hele verden mister sin købekraft så hurtigt? Hvorfor er folk rundt omkring i verden at miste troen på fiat valutaer?
Når fiat valutaer (penge bakket op af ingenting) mislykkes, guld og sølv sejre. Det er en lektie, der er blevet gentaget gennem historien. Her er en kort liste over nationer, som oplevede hyperinflation på grund af over udvidelse af fiat pengemængde: Det Byzantinske Rige, Romerriget, Den amerikanske Continental Valuta, Tyskland, Japan, og for nylig Zimbabwe.
Guld og sølv ikke er lignende investeringer som aktier og obligationer, er heller ikke værdsætte dem på samme måde en smart måde at gøre en købsbeslutning. Guld og sølv plejer at gøre meget godt, når folk mister troen på deres egen monetære system. Guld og sølv optræde mere som forsikring i tilfælde folk mister troen på deres valuta.